Data Pemantauan Penghantaran Menunjukkan Pergerakan Kedua-dua Selat Perlahan

Pada hari Isnin, menurut data pengesanan penghantaran terbaru yang diterbitkan oleh agensi maklumat komoditi Kpler, walaupun konfrontasi ketenteraan antara AS dan Iran memasuki tempoh gencatan senjata taktikal pada hujung minggu, kapasiti lalulintas kedua-dua selat pengangkutan tenaga utama di Timur Tengah masih sangat terhalang.

Data menunjukkan, selepas pasukan bersenjata Yaman menyerang kemudahan penapisan dan penyimpanan di pantai Laut Merah Saudi di Jizan dan Yanbu, pada hari Ahad hanya 11 kapal dagangan melalui Selat Mandeb, menurun ke tahap terendah dalam beberapa bulan. Sementara itu, purata jumlah kapal yang melalui Selat Hormuz pada hujung minggu kekal pada kurang daripada 10 unit, berada di tahap sangat rendah.

Walaupun beberapa kapal pengangkut besar merentas laut (VLCC) sedang membawa tenaga besar meninggalkan Laut Merah menuju pasaran pengguna seperti Asia Timur, halangan berterusan pada kapasiti kedua-dua selat menyebabkan kos pembelian bahan bakar cecair di Timur Tengah, Eropah, dan Afrika baru-baru ini meningkat ke paras tertinggi dalam hampir dua bulan.

Bottleneck struktur pada saluran penghantaran fizikal ini menyebabkan kebimbangan pasaran terhadap lekatan inflasi jangka sederhana hingga panjang sukar hilang dengan cepat, dan juga menyediakan sokongan asas jangka panjang untuk harga makro di pasaran kewangan.

Pasaran Berayun Lebar dan Purata Garis Berdekatan Tinggi

Setakat sekitar jam 17:40 waktu Beijing pada 27 Julai, emas spot didagangkan pada $4094.10/ons, meningkat 1.02% pada hari itu (naik $41.44), harga bergerak perlahan di sekitar paras $4094.

Peningkatan awal pada pagi dan penurunan pada petang: Emas dibuka pada $4083.30 hari ini. Pada awal pagi, disokong oleh penangguhan serangan udara AS dan ketidakpastian geopolitik, aliran dana pembeli meningkat, harga melonjak sehingga $4116.06. Pada petang hari, apabila tekanan jualan keuntungan jangka pendek muncul, harga mengalami penurunan teknikal bertingkat, menurun ke paras rendah tempatan $4084.36 sebelum mendapat sokongan.

>Sistem purata bergerak sangat rapat: MA1 semasa (USD 4093.11), MA20 (USD 4094.80) dan MA30 (USD 4093.83) kini telah membentuk zon konvergen yang tinggi dan saling bersilang dengan sangat rapat antara USD 4093 hingga USD 4095. Kini, candlestick sedang bergerak secara mendatar berdekatan dengan ketiga-tiga purata bergerak jangka pendek ini, di mana kadar kenaikan curam pada sesi pagi telah beransur lemah dalam pergerakan mendatar selepas tengah hari.

Indikator teknikal jangka pendek menunjukkan perbezaan dan keadaan terlebih jual

Berdasarkan data indikator teknikal 15-minit terkini pada pukul 17:40, harga emas melalui proses penurunan dari paras tertinggi USD 4116.06 pada waktu tengah hari, menjadikan penilaian keseluruhan pasaran condong kepada jual (1 elemen beli, 4 elemen neutral, 5 elemen jual), namun indikator sensitif telah memasuki kawasan terlebih jual sementara.

Indikator asas turun naik kembali ke kawasan neutral: Indeks kekuatan pasaran RSI(14) pada 54.013, dan Indeks arah CCI(14) pada -11.6999, kedua-duanya kembali tepat ke zon neutral tanpa kecenderungan. Indikator ADX(14) pada 18.657 pada tahap rendah, menunjukkan momentum penembusan sehala telah bertukar menjadi konsolidasi rendah selepas tengah hari.

Indikator sensitif jangka pendek memasuki keadaan terlebih jual: Stochastic RSI Fast mencatat 16.293, terus memasuki zon terlebih jual ekstrim; manakala indikator jangka sederhana MACD Level masih pada 5.28 dengan isyarat beli yang kekal. Perbezaan indikator ini menunjukkan bahawa walaupun tekanan jual jangka pendek menurunkan harga dari paras tinggi, asas jangka panjang tidak terganggu, dan pasaran jangka pendek mempunyai keperluan untuk pengurusan teknikal dan pertukaran posisi secara sendiri.

Ringkasan pasaran

Secara keseluruhan, pasaran emas hari ini terpengaruh oleh gabungan gencatan senjata taktikal Amerika-Iran dan gangguan serius dalam navigasi selat (data Kpler menunjukkan jumlah laluan Selat Mander mencatat paras terendah beberapa bulan). Dari sudut makro, sekatan rantaian bekalan sebenar mengekalkan ketahanan asas jangkaan inflasi; dari sudut teknikal, pada carta 15-minit MA1, MA20 dan MA30 sangat rapat pada zon USD 4093 hingga USD 4095, harga candlestick bergerak secara mendatar sekitar USD 4094.10, dengan indikator teknikal menunjukkan ADX melambatkan trend dan Stochastic RSI menunjukkan perbezaan keadaan terlebih jual sementara.